Các dây chuyền ô tô toàn cầu đình trệ khi cuộc chiến nguồn cung Nexperia leo thang giữa Trung Quốc và công ty mẹ Hà Lan

Dây chuyền sản xuất đình trệ giữa tranh chấp chip xuyên Đại Tây Dương

Các dây chuyền lắp ráp của Honda Motor đã im tiếng trên khắp Bắc Mỹ và một số khu vực của Nhật Bản, đánh dấu thiệt hại dễ thấy nhất cho đến nay trong cuộc chiến doanh nghiệp ngày càng gay gắt của ngành công nghiệp bán dẫn toàn cầu. Hãng xe buộc phải ngừng sản xuất tại nhà máy ở Mexico và điều chỉnh hoạt động ở Mỹ và Canada do thiếu hụt nghiêm trọng linh kiện do Nexperia cung cấp. Tình trạng thiếu hụt bắt nguồn từ cuộc đối đầu pháp lý và hoạt động quyết liệt giữa đơn vị Trung Quốc của Nexperia và công ty mẹ tại Hà Lan, xung đột hiện đã thu hút sự chú ý của các chính phủ ở châu Âu, Trung Quốc và Mỹ.

Tranh chấp xoay quanh cơ sở sản xuất ở Đông Hoản, tỉnh Quảng Đông, nơi trước đây chiếm khoảng 70% tổng sản lượng của Nexperia. Đây là một trong những cơ sở sản xuất chip ô tô và công nghiệp lớn nhất thế giới, khiến sự gián đoạn trở thành mối lo ngại cấp bách đối với ngành ô tô toàn cầu. Khi bất đồng ngày càng sâu sắc, cả hai bên đều giữ vững lập trường, châm ngòi cho phản ứng dây chuyền đe dọa định hình lại chuỗi cung ứng chip thế hệ cũ và có thể khiến công ty bị chia tách hoàn toàn.

Đối đầu doanh nghiệp về thanh toán và quyền kiểm soát

Tại cuộc họp cổ đông ở Thượng Hải hôm thứ Sáu, ngày 26 tháng 12, Wingtech Technology, công ty Trung Quốc sở hữu Nexperia China, đã trình bày chi tiết nguyên nhân đứt gãy nguồn cung. Công ty cáo buộc trụ sở chính ở Nijmegen, Hà Lan, đình chỉ các lô hàng wafer ngày 29 tháng 10 sau khi đơn vị Trung Quốc từ chối thanh toán cho số vật liệu đã giao. Wingtech còn cáo buộc phía Hà Lan hạn chế các khoản chuyển tiền nội bộ, làm trầm trọng thêm áp lực vận hành.

Công ty mẹ tại Hà Lan khẳng định họ buộc phải hành động do vi phạm hợp đồng và các vấn đề quản trị. Bất đồng tài chính này không diễn ra riêng lẻ. Trước đó, vào tháng 9, chính phủ Hà Lan bất ngờ can thiệp, khi Bộ Kinh tế viện dẫn Đạo luật Bảo đảm Khả dụng Hàng hóa năm 1952 để tạm thời nắm quyền kiểm soát nhà sản xuất chip Hà Lan. Chính phủ nêu lo ngại an ninh quốc gia là nguyên nhân chính, cấm Nexperia di dời tài sản trong một năm nếu không được chính phủ chấp thuận.

Để ứng phó với việc đình chỉ giao hàng, Nexperia China đã nhanh chóng hành động nhằm bảo đảm tương lai của mình. Đơn vị Trung Quốc tuyên bố độc lập với ban lãnh đạo châu Âu và bắt đầu thẩm định các nhà cung cấp wafer trong nước. Quá trình này dự kiến hoàn tất trong quý I hoặc quý II năm 2026, qua đó hình thành một chuỗi cung ứng song song hoàn toàn không phụ thuộc vào Hà Lan.

Tác động vận hành và phương án ứng phó của các hãng xe

Dù Wingtech mô tả tình hình là "thiếu hụt wafer đáng kể", cơ sở ở Đông Hoản vẫn duy trì được hoạt động ở mức giảm. Kể từ giữa tháng 10, nhà máy đã sản xuất và giao hơn 11 tỷ chip cho hơn 800 khách hàng trên toàn thế giới. Dù đáng kể, sản lượng này giảm 14% so với mức sản xuất hằng năm trước tranh chấp của Nexperia, vốn đạt hơn 110 tỷ thiết bị.

Gián đoạn nguồn cung đã gây thiệt hại rõ rệt cho các hãng xe ở khâu sau. Những đợt tạm ngừng sản xuất của Honda tại Bắc Mỹ mới chỉ là khởi đầu. Công ty thông báo sẽ ngừng hoạt động thêm tại một số nhà máy ở Nhật Bản vào ngày 5 và 6 tháng 1, đồng thời dự kiến duy trì hoạt động ở mức giảm cho đến ngày 9 tháng 1. Các nhà phân tích ngành cảnh báo những hãng xe khác, trong đó có Volkswagen, cùng khách hàng của các nhà cung cấp lớn như Bosch và Hella, cũng đang chịu sức ép.

Để giảm thiểu thiệt hại, một số hãng xe và nhà cung cấp phụ tùng đang xem xét phương án hậu cần phức tạp. Theo đó, khách hàng sẽ mua trực tiếp wafer silicon từ nhà máy Hamburg của Nexperia ở châu Âu, thu xếp vận chuyển riêng sang Trung Quốc, rồi thuê cơ sở Đông Hoản thực hiện khâu đóng gói cuối cùng. Cách làm này xem các bộ phận ở châu Âu và Trung Quốc của Nexperia như những thực thể riêng biệt, bảo đảm mỗi bên được thanh toán cho phần việc cụ thể của mình.

Một nhà phân phối sản phẩm Nexperia nói với báo chí rằng nhiều công ty hiện đang đàm phán phương án này. Một số đã bắt đầu mua wafer từ Nexperia Europe rồi chuyển cho đơn vị Trung Quốc để giữ chỗ sản xuất độc quyền. Dù giải pháp tạm thời này đáp ứng nhu cầu trước mắt của các khách hàng lớn, nó không khả thi với các nhà cung cấp nhỏ hơn trong ngành ô tô, vốn không đủ khả năng hậu cần để điều phối hoạt động vận chuyển quốc tế phức tạp như vậy.

Căng thẳng địa chính trị và lo ngại an ninh

Khủng hoảng doanh nghiệp nhanh chóng leo thang thành điểm nóng địa chính trị. Sau khi chính phủ Hà Lan can thiệp, Bộ Thương mại Trung Quốc ban hành các biện pháp kiểm soát xuất khẩu, hạn chế Nexperia China và các nhà thầu phụ xuất khẩu một số linh kiện thành phẩm và cụm linh kiện nhất định. Dù hai chính phủ đã nới lỏng các biện pháp này vào tháng trước, căng thẳng căn bản vẫn chưa được giải quyết.

Ngày 7 tháng 10, một phiên điều trần khẩn cấp tại Phòng Doanh nghiệp Hà Lan dẫn đến việc bãi nhiệm CEO Nexperia Zhang Xuezheng, người đồng thời là nhà sáng lập Wingtech. Tòa án đặt toàn bộ quyền biểu quyết do Wingtech nắm giữ dưới sự giám sát của một quản trị viên độc lập. Sau đó, Nexperia bổ nhiệm Giám đốc Tài chính Stefan Tilger làm CEO tạm quyền, nhưng cuộc chiến pháp lý còn lâu mới kết thúc. Wingtech cho biết phiên điều trần về tranh chấp rộng hơn sẽ diễn ra tại Hà Lan vào tháng 1.

Bên kia Đại Tây Dương, Mỹ đang theo dõi tình hình với mối lo ngại ngày càng tăng. Hạ nghị sĩ Raja Krishnamoorthi, thành viên cấp cao nhất của phe thiểu số tại Ủy ban Đặc biệt của Hạ viện về Cạnh tranh Chiến lược giữa Mỹ và Đảng Cộng sản Trung Quốc, đã yêu cầu Bộ Thương mại giải trình. Trong thư gửi Bộ trưởng Thương mại Howard Lutnick, ông Krishnamoorthi cảnh báo cuộc khủng hoảng phơi bày những điểm yếu sâu sắc trong hoạt động tìm nguồn cung chất bán dẫn thế hệ cũ.

Hạ nghị sĩ này nêu bật một rủi ro cụ thể liên quan đến việc Nexperia China chuyển sang dùng nhà cung cấp trong nước. Ông cho biết các chip này được sử dụng rộng rãi trong ngành ô tô của những đồng minh thân cận nhất của Mỹ, và bất kỳ sự chuyển dịch nào sang các nhà cung cấp chưa được thẩm định cũng sẽ làm dấy lên quan ngại đáng kể về chứng nhận an toàn, kiểm soát chất lượng và độ tin cậy. Ông kêu gọi chính quyền đánh giá tác động tiềm tàng của việc gián đoạn nguồn cung do Trung Quốc kiểm soát đối với an toàn ô tô và nguy cơ phải thu hồi xe.

Trung Quốc chuyển hướng sang nhà cung cấp trong nước

Trọng tâm của giải pháp lâu dài cho tranh chấp này là việc Nexperia China nhanh chóng chuyển sang chuỗi cung ứng nội địa. Theo một tài liệu Reuters tiếp cận được, đơn vị Trung Quốc đã chốt nguồn cung wafer silicon từ các công ty trong nước để đáp ứng toàn bộ sản lượng năm 2026 của những sản phẩm chủ lực. Trọng tâm là chip công suất IGBT (bóng bán dẫn lưỡng cực có cổng cách điện) và mô-đun, được dùng làm công tắc điều tiết dòng điện trong xe điện và thiết bị công nghiệp.

Wingtech đang đẩy nhanh quá trình xác minh wafer từ xưởng đúc của chính mình, Wingsky Semi, nhằm bảo đảm điều mà công ty gọi là "nguồn cung dồi dào". Wingsky Semi dự kiến cung cấp wafer IGBT 12 inch đạt tiêu chuẩn ô tô; cơ sở sản xuất tại Thượng Hải hiện có công suất 30.000 wafer mỗi tháng. Ngoài Wingsky Semi, Nexperia China đã bảo đảm nguồn cung wafer IGBT 8 inch từ Shanghai GAT Semiconductor và United Nova Technology Co, một nhà máy chế tạo có liên hệ với Semiconductor Manufacturing International Corp (SMIC).

Tuy nhiên, chính những nhà cung cấp trong nước này đang khiến Washington lo ngại. Trong thư, Hạ nghị sĩ Krishnamoorthi đặc biệt kêu gọi mở các cuộc điều tra chính thức đối với Wuxi NCE Power, Hangzhou Silan Microelectronics, Yangjie Technology và Wingsky Semi. Mục tiêu là xác định liệu các đơn vị này có gây rủi ro liên quan đến quyền sở hữu, sự chỉ đạo của nhà nước hay việc lách các biện pháp kiểm soát xuất khẩu hay không.

Với các hãng xe Trung Quốc, sự chuyển dịch này là chiến lược cần thiết để tồn tại. Một người nắm rõ vấn đề cho biết lượng wafer tồn kho thấp tại nhà máy Đông Hoản đã bắt đầu gây thiếu hụt cho các nhà sản xuất ô tô trong nước, đặc biệt là thiết bị logic, bóng bán dẫn và đi-ốt. Đây là những sản phẩm phổ biến nhất của Nexperia, và tình trạng khan hiếm đang thúc đẩy ngành tiến tới trạng thái bình thường mới, trong đó hoạt động sản xuất ở Trung Quốc ngày càng phụ thuộc vào vật liệu của Trung Quốc.

Hệ lụy pháp lý và tương lai của chuỗi cung ứng

Giá trị tài chính của cuộc chia tay này lên tới con số khổng lồ. Một đại diện của Wingtech nói với Shanghai Securities News, cơ quan truyền thông được nhà nước hậu thuẫn, rằng việc chính phủ Hà Lan can thiệp có thể vi phạm hiệp định song phương về bảo hộ đầu tư năm 2001. Công ty cảnh báo có thể khởi kiện trọng tài quốc tế, đòi bồi thường tới 8 tỷ USD nếu vấn đề không được giải quyết trong vòng sáu tháng.

Con số này sẽ nằm trong số các yêu cầu bồi thường lớn nhất trong lịch sử doanh nghiệp gần đây, cho thấy hoạt động tại Trung Quốc có giá trị lớn thế nào đối với hệ sinh thái Nexperia toàn cầu. Các thủ tục pháp lý trong tháng 1 nhiều khả năng sẽ quyết định liệu công ty có thể tái hợp nhất hay việc chia tách vĩnh viễn là điều không thể tránh khỏi.

Nhìn xa hơn cuộc khủng hoảng trước mắt, ngành công nghiệp đã bắt đầu thích nghi với cục diện phân mảnh. Bộ phận châu Âu của Nexperia đang xem xét kế hoạch mở rộng hoạt động đóng gói tại Malaysia và Philippines, qua đó giảm phụ thuộc vào Đông Hoản. Ngược lại, đơn vị Trung Quốc đang củng cố quan hệ với các nhà máy sản xuất chip trong nước như Wingsky Semi và Shanghai GAT.

Một phái đoàn Hà Lan dự kiến tới Trung Quốc vào đầu tháng 1 để tìm kiếm giải pháp ngoại giao. Bộ trưởng Kinh tế Vincent Karremans cho biết ông hoan nghênh quyết định nới lỏng hạn chế xuất khẩu của Trung Quốc, nhưng vẫn thận trọng về triển vọng dài hạn. Bất chấp các nỗ lực ngoại giao này, những thay đổi mang tính cấu trúc trong chuỗi cung ứng có thể khó đảo ngược. Các "giải pháp tạm thời" mà các hãng xe đang sử dụng hôm nay rất có thể trở thành quy trình vận hành tiêu chuẩn trong tương lai, khiến ngành ô tô toàn cầu hình thành hai nguồn cung linh kiện riêng biệt.

Điểm chính

• Nexperia China đang thẩm định các nhà cung cấp trong nước mới như Wingsky Semi và Shanghai GAT để thay thế wafer từ công ty mẹ Hà Lan, nhằm bảo đảm nguồn cung vào giữa năm 2026.
• Tranh chấp khiến sản lượng của Nexperia China giảm 14%, dẫn đến việc ngừng sản xuất tại các nhà máy Honda ở Mexico, Mỹ, Canada và Nhật Bản.
• Chính phủ Hà Lan tiếp quản quyền kiểm soát Nexperia vào tháng 9 với lý do an ninh quốc gia, trong khi Trung Quốc đáp trả bằng các biện pháp kiểm soát xuất khẩu chip thành phẩm.
• Các hãng xe đang áp dụng phương án mua wafer từ nhà máy Nexperia ở châu Âu rồi vận chuyển sang Trung Quốc để đóng gói, nhằm vượt qua lệnh phong tỏa nội bộ.
• Giới chức Mỹ bày tỏ lo ngại về việc các nhà cung cấp Trung Quốc "chưa được thẩm định" tham gia chuỗi cung ứng ô tô, cảnh báo nguy cơ về an toàn và chất lượng.
• Wingtech đe dọa yêu cầu trọng tài quốc tế bồi thường tới 8 tỷ USD từ chính phủ Hà Lan, cáo buộc nước này vi phạm các hiệp ước đầu tư song phương.